希区柯克又一部经典的悬疑惊悚片，讲述女主角正当防卫杀人后被人敲诈的故事，影片拍摄到后期时老板要求希区柯克把它改成有声片，希区柯克对部分场景进行了重拍加入声音，影片也因此成为英国第一部有声片，因此时大部分影院无有声设备，因此以默片和有声片双版本上映。多年来音像制品中常见的都是有声片版，而其实默片版成就更高，对于如何处理画外音上，更有独门绝技。
1929 年 4 月 26 日，苏格兰场侦探弗兰克·韦伯（约翰·朗登饰）护送女友爱丽丝·怀特（安妮·翁德拉饰）到一家茶馆。他们发生了争执，弗兰克怒气冲冲地走了出去。当他重新考虑自己的行动时，他看到爱丽丝和克鲁先生（西里尔·里查德饰）一起离开，克鲁先生是她早些时候同意会见的一位艺术家。
克鲁说服不情愿的爱丽丝来参观他的工作室。她欣赏一幅笑小丑的画，并用他的调色板和画笔画了一张卡通脸。他画了几笔裸体女性形象，引导她的手，他们在照片上签下了她的名字。他给了她一套舞者服装，克鲁在钢琴上唱歌并弹奏“Miss Up-to-Date”。
克鲁偷吻了爱丽丝，这让爱丽丝感到厌恶，但当她换衣服并准备离开时，克鲁从更衣区拿走了她的衣服。他试图强奸她；下面的街道上听不到她的呼救声。绝望中，爱丽丝抓起附近的一把面包刀杀死了他。她愤怒地在小丑的画上撕了一个洞，然后在试图清除公寓中她存在的任何证据后离开，但不小心留下了手套。她整个晚上都在伦敦的街道上发呆。
尸体被发现后，弗兰克被指派处理此案，并找到了爱丽丝的一只手套。他也认出了死者，但向他的上级隐瞒了这一点。他拿着手套去爱丽丝父亲的烟草店看望她，但她心烦意乱，说不出话来。
当他们在商店的电话亭里私下交谈时，特蕾西（唐纳德·考思罗普饰）到来了。他看见爱丽丝去了克鲁的公寓，他还有另一只手套。当他看到弗兰克和另一个人在一起时，他试图勒索他们。他的最初要求都是微不足道的，他们都答应了。弗兰克通过电话获悉特雷西被通缉接受审讯：有人在现场附近看到他，并且有犯罪记录。弗兰克派人去找警察，并告诉特蕾西他将为谋杀付出代价。
爱丽丝有些担心，但还是没有说话。紧张局势加剧。当警察到达时，特雷西的神经终于崩溃了，他逃跑了。追逐的目标是大英博物馆，他爬上阅览室的圆顶屋顶，然后滑倒，撞破天窗，摔死在里面。警方认定他就是凶手。
爱丽丝不知道这一点，觉得自己不得不自首，并去见新苏格兰场的总督察。在她向他坦白之前，督察接到一个电话，要求弗兰克处理爱丽丝。她最终告诉弗兰克真相——这是为了抵御她无法忍受的攻击——然后他们一起离开了。当他们这样做时，一名警察走过，手里拿着损坏的大笑小丑的画和爱丽丝涂在她名字上的卡通画布。